J. Paul Getty Trust, una organización sin fines de lucro que supervisa el complejo del museo Getty en Los Ángeles, está demandando a la firma de servicios financieros Allianz Global Investors, alegando que la compañía administró mal el fondo de inversión del fideicomiso de manera «imprudente», lo que resultó en «pérdidas significativas» para el dotación de la organización.
En una presentación ante el Tribunal de Distrito de EE. UU. para el Distrito Sur de Nueva York del 3 de marzo, Getty Trust, que supervisa una dotación de $ 9.2 mil millones, afirmó que Allianz GI, una subsidiaria en Nueva York de la firma de servicios financieros con sede en Alemania Allianz SE, tergiversó y alteró una protección «piedra angular» de su estrategia de inversión. Hacerlo expuso la inversión de Getty a riesgos significativos que resultaron en pérdidas financieras «desastrosas», afirma la demanda.
En 2016, el Getty invirtió 60 millones de dólares en un fondo «Structured Alpha» de Allianz, un tipo de cartera que la empresa comercializó como protegida contra grandes caídas en el mercado. El Getty afirma que este tipo de inversión también estaba destinado a permitir que el Trust obtuviera rendimientos a largo plazo. La inversión de Getty había aumentado a $ 73 millones a fines de 2016. A principios de 2020, el 97 por ciento de las inversiones de Getty con Allianz, aproximadamente $ 71 millones, se habían perdido «en cuestión de semanas», alega la demanda de Trust.
Getty afirma que entre 2019 y 2020, Allianz GI cambió aspectos clave de su estrategia de «cobertura» para el fondo. Según la demanda, en abril de 2019, Allianz desmanteló partes de la estructura del fondo que se establecieron inicialmente para protegerlo de una fuerte caída del mercado. El Getty afirma que Allianz hizo otros ajustes «para apostar en la dirección del mercado» y «para perseguir rendimientos en lugar de preservar el capital de los inversores». El Getty también afirma que nunca fue notificado de los cambios.
Allianz es se espera que pague un acuerdo de 4.200 millones de dólares con inversores estadounidenses sobre el esquema de fondos alfa estructurados ahora colapsado. Otros inversores, incluidos Blue Cross & Blue Shield y la Autoridad de Transporte Metropolitano de Nueva York, buscan una indemnización estimada en 6 millones de euros (6,5 millones de dólares). Varias demandas alegan que Allianz cambió ilegalmente su estrategia anunciada, que vio caer los fondos alfa después de la recesión del mercado de 2020 en la fase inicial de la pandemia. Allianz ha dicho que las investigaciones del Departamento de Justicia y la Comisión de Bolsa y Valores de EE. UU. están en curso. Oliver Baete, director ejecutivo de Allianz, dijo en un comunicado sobre las demandas en agosto que “no todo fue perfecto en la gestión de fondos”.
Un representante de Allianz no respondió de inmediato a ARTnoticias solicitud de comentarios sobre la demanda del Getty.
En un comunicado a ARTnoticiasun portavoz del Getty dijo que “muchos otros inversionistas sufrieron grandes pérdidas por sus inversiones en los Fondos Alfa Estructurados de Allianz”, y agregó que el Fideicomiso presentó una demanda “en un esfuerzo por recuperar estas pérdidas”.
El Getty se negó a comentar cómo las pérdidas afectarán su estrategia financiera a largo plazo para hacer crecer la dotación del museo. Durante una década, la dotación del Getty ha crecido sustancialmente desde su total de 5,3 millones de dólares en 2012.
